Векселя бывают следующих видов. Простой вексель и сроки его погашения. Виды векселей

Вексель является долговой ценной бумагой, удостоверяющей долг одного лица (должника) другому лицу (кредитору), выраженный в денежной форме, права на который могут передаваться любому другому лицу путем приказа владельца векселя без согласия должника. Выпуск и обращение векселей осуществляются в соответствии с вексельным правом.

ВЕКСЕЛЯ: виды, порядок оформления, сроки выдачи векселей, Бухгалтерский учет векселей

При осуществлении предпринимательской деятельности, любая компания принимает участие в сделках купли-продажи товаров, работ, услуг, что приводит к возникновению взаиморасчетов с другими организациями, которые осуществляются исходя из условий таких сделок.

При этом, взаиморасчеты могут осуществляться не только денежными средствами, но и другими средствами платежа. Одним из таких средств является вексель . Согласно положениям , вексель относится к ценным бумагам.

Примечание : Ценная бумага это документ, удостоверяющий (с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов) имущественные права, осуществление или передача которых возможны только при его предъявлении.

С передачей ценной бумаги переходят все удостоверяемые ею права в совокупности (п.1 ). Ценные бумаги относятся к объектам гражданских прав в соответствии со и в соответствии с п.2 , признаются движимым имуществом.

В соответствии с положениями статьи 1 Федерального закона РФ от 21.02.1997г. №48-ФЗ «О переводном и просто векселе» №48-ФЗ, на территории РФ применяется Постановление ЦИК и Совета Народных Комиссаров СССР «О введении в действие Положения о переводном и простом векселе» от 07.08. 1937г. №104/1341.

Постановление № 104/1341 рассматривает два вида векселей: простые векселя и переводные векселя .

Так же в теории вексельного права выделяют и иные виды векселей: 1) казначейские, 2) бронзовые, 3) дружеские, 4) встречные.

А в зависимости от обеспечения: 1) обеспеченные, 2) необеспеченные.

Векселя также условно делятся на:

к меню

1. Товарные или расчетные векселя

Под товарным подразумевается вексель, используемый для расчетов между организациями и их контрагентами в сделках, связанных с куплей-продажей:

• товаров,
• работ,
• оказанием услуг.

2. Финансовые векселя.

Финансовыми называют векселя, операции с которыми не связаны со сделками купли-продажи. В том числе, векселя, являющиеся обеспечением заемного обязательства.

к меню

ВИДЫ И ОСОБЕННОСТИ ВЕКСЕЛЕЙ

Векселем называют письменное долговое обязательство строго установленной законом формы, выдаваемое векселедателем (заемщиком) векселедержателю (кредитору), предоставляющее последнему безусловное право требовать с векселедателя уплаты к определенному сроку суммы денег, указанной в векселе.

Понятия простого и переводного векселя и их различия:

1 . Простым векселем называют документ, содержащий простое и ничем не обусловленное обязательство векселедателя уплатить векселедержателю определенную сумму в установленный срок и в конкретном месте.

Простой вексель выписывается должником. По своей сути он является долговой распиской.

2 . Переводным векселем (траттой) называют документ, являющийся указанием трассанта (векселедателя) трассату (плательщику) уплатить ремитенту (третьему лицу) определенную сумму в установленный срок и в конкретном месте.

Разница между простым и переводным векселем состоит в том, что в переводном векселе, в отличии от простого, участвует три стороны:

• Трассант - векселедатель,
• Трассат - плательщик,
• Получатель или держатель векселя.

Вместе с переводным векселем оформляется акцепт, доказывающий согласие плательщика на оплату векселя.

Простой вексель это частный случай переводного векселя, в котором участвует две стороны в связи с тем, что векселедатель и плательщик являются одним лицом. Простой вексель не требует акцепта, так как сам факт выдачи векселя автоматически означает согласие на его оплату.

При этом, передаваться от одного держателя к другому может, как переводной вексель, так и простой вексель. Для этого необходимо оформить индоссамент - передаточную надпись на оборотной стороне векселя.

Другие часто встречающиеся виды векселей и их определения:

1 . Дисконтным векселем называют беспроцентный вексель, размещенный по цене ниже номинала, то есть - с учетом дисконта.

2 . Процентным векселем называют вексель с фиксированной процентной ставкой. Его выпускают с целью накопления дохода как депозитный инструмент. Преимуществом таких векселей является то, что ими также можно рассчитаться с контрагентами.

3 . Беспроцентным векселем называют вексель не содержащим условия о процентной ставке, либо с нулевой процентной ставкой и сроком погашения «по предъявлении».

к меню

ПОРЯДОК ОФОРМЛЕНИЯ ВЕКСЕЛЕЙ

При проведении сделок с векселями необходимо помнить следующее:

1. Вексель является формальным документом. Отсутствие любого из обязательных реквизитов делает вексель недействительным.
2. Только деньги могут быть предметом вексельного обязательства.
3. Вексель является безусловным и бесспорным денежным обязательством, так как обязательства по оплате векселя не могут быть ограничены никакими условиями.
4. Переводной и простой вексель должны составляться только на бумажном носителе (ст.4 закона №48-ФЗ).

В соответствии с положениями Постановления №104/1341 вексель должен содержать:

1. Наименование «вексель», включенное в самый текст документа и выраженное на том языке, на котором этот документ составлен.
2. Простое и ничем не обусловленное предложение уплатить определенную сумму.
3. Указание срока платежа.
4. Указание места, в котором должен быть совершен платеж.
5. Наименование того, кому или приказу кого платеж должен быть совершен.
6. Указание даты и места составления векселя.
7. Подпись того, кто выдает вексель (векселедателя).

Для переводного векселя так же обязательным реквизитом является: наименование того, кто должен платить (плательщика).

В соответствии с п.2 Постановления №104/1341, вексель, в котором отсутствует какой либо из вышеперечисленных реквизитов не имеет силы, за исключением следующих случаев:

1. Вексель, срок платежа по которому не указан, рассматривается как подлежащий оплате по предъявлении.
2. При отсутствии особого указания, место составления документа считается местом платежа и вместе с тем местом жительства плательщика.
3. Вексель, в котором не указано место его составления, признается подписанным в месте, обозначенном рядом с наименованием векселедателя.
   

   Примечание : В векселе, который подлежит оплате сроком «по предъявлении», векселедатель может обусловить, что на вексельную сумму будут начисляться проценты. Во всяком другом векселе такое условие считается ненаписанным.

Процентная ставка должна быть указана в самом векселе. При отсутствии такого указания условие считается ненаписанным. Проценты начисляются со дня составления векселя, если не указана другая дата.

И простой и переводной вексель может быть передан посредством индоссамента.

Примечание : Индоссаментом называют передаточную надпись, проставляемую векселедержателем на векселе (или на добавочном листе - алонже), посредством которой все права по векселю переходят к другому лицу.

При этом, векселедатель может запретить передачу, поместив в текст документа оговорку "не приказу". Эта или подобная ей оговорка превращает оборотный документ в необоротный. Такой вексель не может быть передан по индоссаменту. Вексель, содержащий такое ограничение, называется «ректа-вексель» и может быть передан лишь с соблюдением формы и с последствиями обыкновенной цессии.

Индоссамент может быть совершен даже в пользу плательщика, независимо от того, акцептовал ли он вексель или нет, либо в пользу векселедателя, либо в пользу всякого другого обязанного по векселю лица. Эти лица могут в свою очередь индоссировать вексель. Индоссамент должен быть простым и ничем не обусловленным. Всякое ограничивающее его условие считается ненаписанным. Частичный индоссамент недействителен. Индоссамент на предъявителя имеет силу бланкового индоссамента.

к меню

Вексель может быть выдан сроком:

1. По предъявлении.

Такой вексель оплачивается при его предъявлении и должен быть предъявлен к платежу в течение одного года со дня его составления. Векселедатель может сократить этот срок или обусловить срок более продолжительный. Эти сроки могут быть сокращены индоссантами. Векселедатель может установить, что переводный вексель сроком по предъявлении не может быть предъявлен к платежу ранее определенного срока. В таком случае срок для предъявления течет с этого срока.

2. Во столько-то времени от предъявления.

Срок платежа по переводному векселю, составленному во столько-то времени от предъявления, определяется либо датой акцепта, либо датой протеста.

При отсутствии протеста недатированный акцепт считается в отношении акцептанта сделанным в последний день срока, предусмотренного для предъявления к акцепту.

3. Во столько-то времени от составления.

Срок платежа по векселю, выданному сроком на один или на несколько месяцев от составления или от предъявления, наступает в соответствующий день того месяца, в котором платеж должен быть произведен.

При отсутствии в данном месяце соответствующего дня срок платежа наступает в последний день этого месяца.

Если переводный вексель выдан сроком в полтора месяца или в несколько месяцев с половиной от составления или от предъявления, то подлежит сначала отсчитывать целые месяцы.

4. На определенный день.

Если переводный вексель подлежит оплате в определенный день в каком-либо месте, где принят календарь иной, чем в месте выдачи, то срок платежа считается назначенным по календарю места платежа.

Если в месте выдачи и в месте платежа по переводному векселю, выставленному сроком во столько-то времени от составления, действуют различные календари, то устанавливается соответствующая дню выдачи дата по календарю места платежа, и в зависимости от этого определяется срок платежа.

Примечание : Векселя, содержащие либо иное назначение срока, либо последовательные сроки платежа, недействительны.

Платеж по векселю, срок которого падает на установленный по закону нерабочий день, может быть потребован лишь в первый следующий рабочий день. Равным образом все другие действия, относящиеся к векселю, в частности предъявление к акцепту и протест, могут быть совершены лишь в рабочий день. Если какое-либо из этих действий должно быть совершено в течение определенного срока, последний день которого является установленным по закону нерабочим днем, то такой срок пролонгируется до ближайшего после истечения срока рабочего дня. Нерабочие дни, падающие на время течения срока, идут в счет срока.

В соответствии с п.73 Постановления №104/134 в сроки, установленные законом или в векселе, не включается день, от которого срок начинает течь.

Так, например, при расчете процентов, сам день составления векселя или более поздняя дата, указанная на нем для начисления процентов, в расчет не включается.

к меню

БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ РАСЧЕТОВ ВЕКСЕЛЯМИ, Бухгалтерские проводки

Порядок бухгалтерского учета сделок, в которых участвуют векселя, определяется:

• Исходя из самих условий таких сделок с учетом функций, выполняемых векселями,
• Исходя из того, является ли вексель – векселем третьего лица или векселем организации-участника сделки.

1. Организация расплатилась за приобретенный товар (работы, услуги), собственным векселем.

1.2 Учет у продавца товаров (работ, услуг). Покупатель расплатился векселем.

В соответствии с положениями Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению, утвержденного приказом Минфина от 31.10.2000г. №94н, для учета полученных векселей, обеспечивающих задолженность покупателя, предназначен счет 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками».

К данному счету открывается субсчет 62.3 «Векселя полученные».

На этот субсчет переносится задолженность покупателя с субсчета 62.1 «Расчеты с покупателями и заказчиками»:

Дебет счета 62.3 «Векселя полученные» __ Кредит счета 62.1 «Расчеты с покупателями и заказчиками»: - задолженность покупателя по векселям, полученным в счет оплаты товаров (работ, услуг).

Такой вексель не является финансовым вложением в соответствии с п.3 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений»: к финансовым вложениям организации не относятся векселя, выданные организацией-векселедателем организации-продавцу при расчетах за проданные товары, продукцию, выполненные работы, оказанные услуги.

В соответствии с приказом №94-н, если по полученному векселю, обеспечивающему задолженность покупателя (заказчика), предусмотрен процент, то по мере погашения этой задолженности делаются следующие записи:

Дебет счета 51 «Расчетные счета» или 52 «Валютные счета» __ Кредит счета 62.3 «Векселя полученные»: - на сумму погашения задолженности.

Дебет счета 51 «Расчетные счета» или 52 «Валютные счета» __ Кредит счета 91 «Прочие доходы и расходы»: - на величину процента.

Однако, данное правило в большей мере отвечает требованиям принципа осмотрительности, чем принципу временной определенности фактов хозяйственной деятельности.

При этом, в соответствии с п.12 ПБУ 9/99 «Доходы организации», выручка признается в бухгалтерском учете при наличии следующих условий:

• организация имеет право на получение этой выручки, вытекающее из конкретного договора или подтвержденное иным соответствующим образом;
• сумма выручки может быть определена;
• имеется уверенность в том, что в результате конкретной операции произойдет увеличение экономических выгод организации. Уверенность в том, что в результате конкретной операции произойдет увеличение экономических выгод организации, имеется в случае, когда организация получила в оплату актив, либо отсутствует неопределенность в отношении получения актива;
• право собственности (владения, пользования и распоряжения) на продукцию (товар) перешло от организации к покупателю или работа принята заказчиком (услуга оказана);
• расходы, которые произведены или будут произведены в связи с этой операцией, могут быть определены.

к меню

Таким образом, начисление процентов по векселю может отражаться в бухгалтерском учете ежемесячно следующим образом:

Дебет 62.3 «Векселя полученные» ___ Кредит 91 «Прочие доходы и расходы»: - увеличена задолженность покупателя на сумму процентов по векселю.

При выборе данного метода его следует закрепить в учетной политике компании для целей бухгалтерского учета.

Аналитический учет по счету 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками» ведется по каждому предъявленному покупателям (заказчикам) счету, а при расчетах плановыми платежами - по каждому покупателю и заказчику.

При этом построение аналитического учета должно обеспечивать возможность получения необходимых данных, в том числе:

• По векселям, дисконтированным (учтенным) в банках;
• По векселям, по которым денежные средства не поступили в срок.

к меню

1.3 Учет у покупателя. Организация выдала собственный вексель.

В соответствии с положениями Приказа №94н, для учета векселей выданных, обеспечивающих задолженность перед продавцом, предназначен счет 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками», субсчет 60.3 «Векселя выданные».

На этот субсчет переносится задолженность покупателя с субсчета 60.1 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками»:

Дебет 60.3 «Векселя выданные» ___ Кредит 60.1 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками»: - Выдан собственный вексель поставщику.

Аналитический учет по счету 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками» ведется по каждому предъявленному счету, а расчетов в порядке плановых платежей - по каждому поставщику и подрядчику.

При этом построение аналитического учета должно обеспечить возможность получения необходимых данных, в том числе:

• поставщикам по выданным векселям, срок оплаты которых не наступил;
• поставщикам по просроченным оплатой векселям.

2. Организация расплатилась за приобретенный товар (работы, услуги), векселем третьего лица.

2.1. Учет у продавца товаров (работ, услуг). Покупатель расплатился векселем третьего лица.

В отличии от ситуации с собственным векселем покупателя, передача векселя третьего лица приводит к погашению задолженности покупателя перед поставщиком с момента такой передачи.

В случае, если вексель третьего лица является: 1) Процентным или 2) Дисконтным. То такой вексель учитывается в соответствии с положениями ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений».

В бухгалтерском учете такая операция отражается следующим образом:

Дебет 58 «Финансовые вложения» (субсчет 58.2 «Долговые ценные бумаги) __ Кредит 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами»: - передан вексель третьего лица от покупателя поставщику.

Дебет 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» __ Кредит 62.1 «Расчеты с покупателями и заказчиками»: - погашена задолженность покупателя за полученные товары (работы, услуги) процентным/дисконтным векселем третьего лица.

Проценты по векселю будут начисляться :

Дебет 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» __ Кредит 91 «Прочие доходы и расходы»: - начислены проценты по векселю.

Если вексель третьего лица является беспроцентным, то такой вексель не может учитываться в составе финансовых вложений, так как не отвечает требованию п.2 ПБУ 19/02.

В бухгалтерском учете передача такого векселя отражается проводкой:

Дебет 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» __ Кредит 62.1 «Расчеты с покупателями и заказчиками»: - покупатель расплатился за полученные товары (работы, услуги) беспроцентным векселем третьего лица.

к меню

2.2. Учет у покупателя. Организацией передан поставщику в счет оплаты товаров (работ, услуг) вексель третьего лица.

Выбытие векселя третьего лица отражается отдельной операцией, как реализация векселей. При выбытии процентных/дисконтных векселей, необходимо руководствоваться ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений».

Такое выбытие отражается проводками:

Дебет 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами» __ Кредит 91.1 «Прочие доходы»: - отражена реализация векселя третьего лица.

Дебет 91.2 «Прочие расходы» __ Кредит 58 «Финансовые вложения» (субсчет 58.2 «Долговые ценные бумаги): - списана в расходы стоимость векселя.

Выбытие беспроцентного векселя в бухгалтерском учете отражается следующим образом:

Дебет 62.1 «Расчеты с покупателями и заказчиками» __ Кредит 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами»: - беспроцентный вексель третьего лица передан в оплату полученных товаров (работ, услуг).

к меню

Современным законодательством предусмотрено множество долговых бумаг: кредитный договор, долговая расписка, договор беспроцентного займа и т.д., но лишь одной из них выделено особое место – векселю. Согласно международного законодательства, вексель является ценной бумагой, причем регулируется отдельной законодательной базой. Так, все ценные бумаги в России попадают под действие Федерального Закона «О рынке ценных бумаг», в то время как вексельное право регулируется ФЗ «О простом и переводном векселе», основу которого составляет Женевская конвенция от 1930 года «О Единообразном законе о переводных и простых векселях». Так же рекомендую ознакомиться с работой: " " и , которые будут полезны начинающему трейдеру. Далее я расскажу, что такое вексель простыми словами, где он используется, какие разновидности бывают и чем отличаются векселя от обычных долговых расписок и кредитных договоров. Информация будет интересна как финансистам, так и совершено сторонним от данной сферы людям.

Что такое вексель простыми словами? Определение и краткая история!

Вексель – это долговая бумага, удостоверяющая право держателя требовать определенную сумму долга спустя определенное время в оговоренном месте у лица, выдавшего вексель. Обратите внимание, что вексель – это не кредитный договор и не долговая расписка в том плане, что документ не привязан к займу или иной сделке. Бумага удостоверяет исключительно наличие долга выписавшего вексель перед его держателем. Этот долг, как уже было упомянуто, должен выть возвращен не позже определенного документом срока в месте, прописанном в векселе. Как правило, местом встречи назначается банк, в котором открыт счет у должника. При этом вовсе не обязательно, чтобы последний там присутствовал, потому что банк обязан выплатить сумму долга векселедателю с расчетного счета должника, при условии наличия векселя и полных данных о лице, его выписавшем.

Прежде, чем приступать непосредственно к описанию векселя как ценной бумаги, коротко расскажу об истории этого документа. По сути, вексель считается одним из древнейших долговых документов, который активно применялся еще во времена Эпохи Возрождения европейскими странами. Тогда именно по векселям происходило кредитование населения, векселями могли расплатиться по собственным долгам, за товары, услуги и многое другое. Тогда, ровным счетом как и сейчас, отношение к векселю было более серьезным, чем к остальным долговым документам. Платить по векселю был обязан каждый, независимо от того, есть у него в наличии деньги или нет. Так, если должник неплатежеспособен, может быть продана его недвижимость и пр. имущества с целью возврата долга. Таким образом, если выписывая долговую расписку, вы можете особо не переживать о последствиях, то к векселям следует относиться со всей серьезностью. Здесь довольно много нюансов, о которых пойдет речь далее. Сейчас попытаюсь рассказать, что такое вексель простыми словами, где он применяется, и какие нюансы и тонкости в обращении с ним существуют.

Получите пошаговую инструкцию заработка!

Кто может выписать вексель?

Учитывая тот факт, что обязательства по векселю являются более серьезными, чем по другим долговым документам, право издавать эти бумаги имеют не все, а лишь те лица, которые обладают вексельной дееспособностью. Входят сюда следующие категории:

1. Физические лица, достигшие 18-ти лет, либо иным способом получившие полную гражданскую дееспособность.
2. Юридические лица, имеющие согласно законодательству правоспособность.

Согласно российскому законодательству, не могут выпускать векселя государственные органы исполнительной власти. Таким образом, вексель обращается только среди частных компаний, либо государственных организаций, не связанных с органами власти (банки государственной собственности, промышленные заводы и т.д.)

Разновидности векселей!

Векселя отличаются по различным признакам, в зависимости от которых процедура уплаты долга по нему приобретает ту или иную форму. Сейчас перечислю все эти виды и опишу, в чем особенности каждого из них.

Простой и переводной вексель!

1. Простой вексель – наиболее традиционная разновидность. При этом должником по векселю выступает лицо, его выписавшее.

1. С переводным все несколько сложнее, потому что должником по нему выступает третье лицо, имеющее долг перед тем, кто выписал вексель. Этот долг может носить совершено любой характер: кредитный договор, долговая расписка, просроченный займ и т.д. Суть в том, что выписывая вексель, лицо выполняет долговые обязательства перед векселедержателем, а также аннулирует долг своего должника, переводя его на держателя векселя. Таким образом, долг по расписке или иному договору можно перевести в вексельный, но здесь есть ряд своих нюансов.

Как я уже упоминал выше, вексельный долг носит более серьезный характер, нежели обыкновенный, поэтому не каждый должник согласится на обязательства по нему. Чтобы переводной вексель набрал силу, на нем должен стоять акцепт обязанного лица, подтверждающий его согласие выполнять обязательства. Впрочем, без акцепта вексель также считается действительным, но платить по нему обязано лицо, выдавшее бумагу. Таким образом, изначально любой вексель является простым, а переводным он становится только в том случае, если на нем будет стоять акцепт нового плательщика.

Именной и ордерный вексель!

1. Чаще всего векселя являются именными, т.е. в них прописывается конкретное лицо, обладающее правами на ценную бумагу. Именно это лицо может требовать долг спустя установленный срок.

1. На ордерных векселях конкретный держатель не указывается, там прописан лишь должник, сумма долга, срок и место произведения расчетов. Таким образом, правами по ордерному векселю обладает то лицо, которое в настоящий момент владеет бумагой. Если срок выплаты займа довольно велик, то за это время у ценной бумаги может смениться несколько владельцев. Последний держатель и станет требовать уплаты долга по векселю.

Впрочем, не только ордерный вексель можно передать другому лицу. Именной вексель также может сменить держателя путем специальной надписи на оборотной стороне ценной бумаге. Эта надпись называем индоссаментом, она должна указывать следующего владельца ценной бумаги, а также подпись предыдущего держателя (индоссата). Приблизительно индоссамент выглядит так:

1. 27.10.2015, г. Москва

Платите Сидорову И.В.

Иванов И.И. _________

Для передачи прав по ордерному векселю подобной надписи делать не нужно, но в том случае, если она была сделана, все последующие передачи векселя также должны ею сопровождаться. При первом индоссанте на ордерном векселе, он становится именным.

Обратите внимание на важную особенность векселя: ответственность за его исполнение несут все лица, передававшие право на него. К примеру, если до наступления срока уплаты долга у векселя сменилось 5 держателей, а векселедатель оказался полностью неплатежеспособным, последний держатель ценной бумаги может требовать долг с любого предыдущего. Как правило, он обращается к последнему индоссату, тот – к предыдущему, и так долговые обязательства доходят до самого первого держателя, который и принимал вексель у должника. Касательно данного документа существует фраза: «Чем больше индоссаментов, тем надёжнее вексель». С этим трудно поспорить, ведь всегда лучше, чтобы должников было несколько. Даже если один окажется неплатежеспособным, у держателя есть право требовать оплату долга у любого другого.

Зачем нужна такая особенность? Эта правило стало необходимым потому, что векселя обращались среди предпринимателей как средство расчета. Так, вексель был своеобразной валютой, которым можно было погасить собственный долг, рассчитаться за товар, услугу, подарить кому-нибудь и т.д. Лицо, принимающее вексель в качестве оплаты, должно быть наверняка уверено, что сможет получить свои деньги спустя оговоренный срок у должника, поэтому предыдущий индоссант выступает в качестве гаранта исполнения обязательств.

В том же случае, если бы солидарной ответственности не было, возможны были махинации с векселями. Так, человек мог принять вексель, скажем, у бездомного или малоимущего, заплатив при этом ему символическую сумму, гораздо меньше, чем указано в векселе. После этого он мог продать бумагу банку, получив настоящие деньги, а за платежеспособность своего должника не нести никакой ответственности.

Что такое банковский вексель?

Банки для того, чтобы привлечь дополнительный капитал, часто продают собственные векселя. На практике данная сделка аналогична договору банковского вклада, но со своими нюансами. С одной стороны, на вексель не распространяется обязательное государственное страхование, а это значит, если банк станет неплатежеспособным (будет объявлен банкротом), никакого возмещения держатель векселя не дождется. С другой же стороны, вексель считается более значимой долговой бумагой, нежели договор. В том случае, если банк объявит себя банкротом и начнет распродавать имеющееся имущества, долги по векселям будут выплачены одними из первых, гораздо раньше, нежели долги по договорам банковского вклада.

Кроме этого, банки скупают векселя у частных лиц и компаний, а значит, могут продать вам и их. При этом не стоит забывать, что ответственных по этому векселю будет уже несколько, в том числе и сам банк как предыдущий индоссант.

Скажу еще несколько слов касательно продажи векселя банкам. Учитывая тот факт, что деньги по этой бумаге можно получить только спустя определенный срок, банк выплачивает вам меньшую сумму, чем долг, что указан в документе. По сути, он выдает вам дисконтный кредит, который впоследствии будет погашен при помощи векселя. Дисконтный кредит – это ссуда под залог ценной бумаги. Учитывая тот факт, что держатель векселя не собирается его выкупать обратно, ценная бумага останется у банка в качестве оплаты долга. Так, стоимость векселя, продаваемого в банк, можно рассчитать по следующей формуле:

Цена векселя = (Сумма долга) – (Сумма долга) * (Время до момента наступления срока оплаты) * (Кредитная ставка банка)

Для примера рассчитаем, сколь будет стоить вексель на право получить 100 000 рублей через 1,5 года. Кредитная ставка банка составляет 25% годовых.

Цена векселя = 100 000 – 100 000 * 1,5 * 0,25 = 100 000 – 37 500 = 62 500 рублей.

Как видно, чем больше оставшийся срок до выплаты, тем меньше цена векселя. За день до момента расчета она будет максимальной. Вероятную неплатежеспособность должника в расчет, как правило, не берут, если держатель векселя способен сам оплатить долг по нему. Банки иногда могут снизить свою кредитную ставку, если вексель им продает солидная компания либо состоятельный человек. Также цена векселя зависит от количества индоссаментов, но она никогда не будет больше, чем указанная сумма долга.

Где применяются векселя?

Как уже было оговорено в самом начале статьи, вексель является лишь подтверждением долга и никак не связан с той сделкой, в результате которой был выписан. По сути, вексель – это те же самые деньги, только с отсрочкой, равной сроку выплаты. Отдельно между сторонами может быть заключен договор, по которому одна обязуется совершить определенное действие (продать товар, оказать услугу, предоставить ссуду и т.д.), а вторая – выписать вексель на определенную сумму и срок.

Сейчас перечислю наиболее распространенные сферы деятельности, в которых может применяться вексель.

1. Чаще всего бумага используется для кредитования. Кредиторами при этом могут выступать любые лица, ровным счетом как и заемщиками. Дать кредит с использованием векселя можно частному лицу, организации, банку и пр. Единственное, нельзя дать ссуду государству, потому что государственные органы не имеют полномочий выписывать векселя. Кредит или беспроцентный займ, выданный по векселю, считается на порядок надежнее для кредитора, чем по обычной долговой расписке. Причина должна быть уже вам понятна: обязательства по векселю намного значительнее, чем по другим документам. Кроме того, при помощи векселя можно погасить собственную задолженность либо продать долг другому лицу, мгновенно получив деньги.

1. Также довольно часто векселя используются среди предпринимателей. Так, продавец может дать покупателю отсрочку платежа, обязав его при этом выписать вексель. Спустя оговоренный срок второй обязан заплатить долг первому. Как правило, при этом не назначается никаких процентов.

1. Банки используют векселя с целью привлечения капитала, выдавая их частным лицам и компаниям как аналог договора банковского вклада. Иногда подобной деятельностью занимаются и другие лица, такие как крупные организации или даже частные инвесторы для увеличения оборота своих денег. Векселя невероятно удобны для инвестирования, потому что риски по ним минимальны.

1. Как и любая другая ценная бумага, вексель иногда выполняет функцию денег. С его помощью можно расплатиться практически с кем угодно. Конечно, это касается лишь деловой сферы, среди обычных людей, никак не связных с бизнесом, векселя практически не распространены.

Чем отличается вексель от долговой расписки?

1. Во-первых, вексель имеет сторгую форму, должен быть оформлен специальным образом, с указанием всех реквизитов. Желательно, чтобы документ был оформлен на специальной бумаге, защищенной от подделок, но допустимо оформление и на обычном листе. Подробней о том, какие на векселе должны быть обязательные реквизиты, вы можете узнать в статье .

1. Во-вторых, обязательство по векселю на порядок строже, чем по любому другому долговому документу, о чем уже неоднократно упоминалось ранее.

1. В-третьих, вексель не привязан к конкретной сделке, он лишь удостоверяет факт наличия долга, поэтому может быть применен в совершенно разных сферах деятельности.

1. Вексель – отдельная ценная бумага, регулирующаяся на международном уровне. Законы всех стран, подписавших Женевскую конвенцию в 1930 году, о которой шла речь выше, одинаковы по отношению к данному виду долговых документов.

На завершение!

Всем успехов и состоятельной жизни!

Искренне ваш, Виктор Самойлов!

А также с помощью долговой ценной бумаги - векселя. Он удостоверяет денежный долг организации перед кредитором, права на который может передаваться третьему лицу без согласия "эмитента". Далее будет детально рассмотрено само понятие и виды векселя.

Определение

Вексель — это самая первая в товарном мире ЦБ. Он происходит из долговой расписки. В современном мире он используется реже, чем акции и облигации. Их сходство заключается в том, что все эти ЦБ основываются на ссудном капитале. Основные отличия от облигаций:

Вексель - не эмиссионная бумага;

Все выпущенные облигации подлежат госрегистрации;

Вексель - платежный инструмент;

Облигации продаются по договору;

У векселя нет электронной формы.

Преимущества использования векселей:

• дополнительная гарантия своевременного возврата денег, оформление сделки не требует предоплаты, повышает степень доверия контрагентов, ускоряет оборачиваемость денежной массы;
• как ЦБ вексель можно продавать и покупать, предоставлять в обеспечение кредита;
• вексель способствует развитию коммерческого кредита.

Особенности ЦБ:

• составляется в абстрактной форме;
• бесспорен - заемщик не может возразить против своей обязанности вернуть долг;
• можно использовать как платежное средство;
• у сторон солидарная ответственность.

В условиях развития рыночной экономики популярность векселей возрастает. На это есть ряд причин:

Вексель - ЦБ, которая помогает оперативно решать сложные финансовые проблемы;

У КБ и крупных предприятий уже есть опыт проведения таких расчетов.

Виды векселей

Соло - обязательство должника вернуть долг кредитору в том размере, который указан в документе. Вексель простой выписывает покупатель, у которого в момент поставки не хватает средств, чтобы расплатиться с поставщиком. Этой договорной распиской он обязуется погасить долг через определенное время.

Переводной вексель (тратта) — безусловный приказ векселедателя своему кредитору вернуть указанную в документе сумму третьему лицу. Из названия следует, что долг "передается" от одного контрагента другому.

Это два самых распространенных. Существуют также другие виды векселей:

• Казначейские: выпускаются для компенсации дефицита госбюджета.
• Дружеские: выписывается кредитоспособным предприятием другому, которое испытывает финансовые трудности, с целью получения последним денег. Если партнер также выписывает вексель, то его уже будет называться встречным.
• Коммерческие: выписываются на основе кредитных сделок купли-продажи.
• Финансовые: лежат в основе ссуды, которая выдается одной организации другой за счет свободных средств.

Реквизиты

• Название.
• Сумма долга цифрами и прописью.
• Сроки платежа.
• Наименование и адрес кредитора.
• Место и дата составления.
• Подпись заёмщика.

В тратте присутствуют дополнительные реквизиты:

• безусловное требование вернуть долг;
• наименование и местонахождение плательщика.

Сумма

Указывается цифрами и прописью. Если данные не совпадают, то корректной считается сумма прописью. Если таких указано несколько, то в учет берется самая меньшая. Разбивка суммы и сроков не допускается. Вексель простой - обязательство уплатить деньги без привязки к причине их получения. Поэтому если покупатель выписал его раньше, чем получил товар, то ответственность несет он сам, так как обязанность у него уже имеется, а актив он еще не получил.

Процентный вексель может включать в себя плату за ожидание возврата денег. Вознаграждение может либо сразу включаться в сумму, либо указываться отдельно. Ставка указывается, только если в графе "срок" установлено "по предъявлению". В остальных случаях заемщик возвращает деньги без учета платы за пользование.

Наименование и адрес плательщика

Документ обязательно должен содержать данные плательщика. Если это юридическое лицо, то в документе указывается его полное наименование и адрес госрегистрации. Если физлицо - ФИО, паспортные данные, место жительства. В соло плательщик и векселедатель - одно лицо, в тратте - разные. Поэтому в последнем указывается дополнительный реквизит - безусловное обязательство вернуть долг. Переводной вексель, образец которого представлен выше, кредитор выдает своему должнику, чтобы тот вернул деньги ремитенту. Это требование оформляется в документе фразой "Платите (наименование предприятия) или по его приказу".

Сроки

Если не указан точный срок, то погашение векселя происходит в течение года по предъявлению. Но в документе обязательно должна быть указана дата составления.

Другие реквизиты

Если место платежа не указано, то таковым считается адрес плательщика. Переводной вексель недействителен, если в нем указано несколько адресов, или они отсутствуют вообще. Документ не обязательно должен быть выписан по адресу госрегистрации (места жительства) плательщика.

Подпись ставится в правом нижнем углу прописью. Если документ выписывается юрлицом, то должна стоять печать и две подписи: директора, главного бухгалтера. Без них расчеты векселями считаются недействительными.

Акцепт тратты

Это согласие должника по отношению к векселедателю вернуть деньги. Поскольку документ выписывает кредитор, то заемщик должен дать ему свое согласие. Иначе передача векселя невозможна. Чаще всего это вопрос оговаривается заранее по телефону.

Акцепт документа может быть дополнительно подтвержден авалем - гарантия платежа банком или другим лицом, не имеющего отношения к долгу. Он оформляется надписью на лицевой стороне или на приложении (аллонже). Авалист и его заемщик несут солидарную ответственность. Потребность в данной операции возникает, если кредитор не доверяет должнику и требует предоставить дополнительные гарантии в лице сторонней организации. Авалированы могут быть все виды векселей - в полном объеме или частично.

Обмен

Передача векселя осуществляется через индоссамент - надпись на ЦБ, которая означает безусловный приказ держателя об уступке всех прав новому владельцу. Должник на оборотной стороне или на аллонже пишет «Уплатите в пользу».

• Индоссат — выгодополучатель.
• Индоссант — лицо, которое передает вексель.

Частичная уступка прав по векселю не допускается. Индоссант сам подписывает передаточную надпись, которая затем скрепляется печатью. Он отвечает за платеж по векселю, если в документе не указана оговорка «без оборота на меня». Но тогда индоссант исключается из обязанных лиц. Выгодополучатель может предотвратить дальнейшую передачу векселя, включив в текст слова «не по приказу».

Виды индоссамента:

• именной - с наименованием, подписью и печатью;
• бланковый - вексель на предъявителя (выгодополучатель может сам вписать данные нового держателя);
• инкассовый - это передача векселя в пользу банка (она имеет вид «на инкассо» и позволяет финансовой организации предъявить документ к акцепту или платежу);
• залоговый - дополнительная гарантия возврата кредита (он сопровождается оговоркой: «валюта в залог»).

Цессия — это надпись на ЦБ о передаче прав собственности на нее.

Особенности данной передаточной надписи:

• цессия — двусторонний договор;
• при индоссаменте выгодополучатель отвечает и за имущественные права и за их осуществление;
• цессия — это именная передача, которая может быть оформлена не только договором купли-продажи, но и надписью.

Учет векселей

Это покупка векселя финансовым учреждением через индоссамент до наступления срока платежа. В обмен векселедержатель получает компенсацию за вычетом процента за досрочное погашение. Он рассчитывается по формуле:

Д = Н × т × р / 100% × 365,

• Д — дисконт;
• Н — номинал ЦБ;
• т — время до погашения, в днях;
• Р — учетная %.

Такая схема используется, если держателю срочно нужны деньги, а срок платежа еще не наступил. Досрочно выкупить ЦБ может только банк. Для финучреждения учет векселей равносилен выдаче ссуды под оправленный процент. Когда ЦБ будет предъявлена плательщику, то в сумму будут включены проценты за пользованием деньгами. Переучет - операция перепродажи финансовым учреждением векселя Центральному банку, если у него возникла потребность в дополнительных средствах.

Возврат денег

Расчеты векселями осуществляются по такому алгоритму:

• ЦБ предъявляется к оплате по месту проживания или нахождения плательщика четко в срок. Отсчет начинается со следующего дня после выдачи.
• Заемщик должен вернуть деньги сразу. Отсрочка допускается только при редких обстоятельствах.
• Преждевременный учет векселей возможен только в банке. Заемщик не обязан возвращать средства раньше срока.
• Если оплата векселя осуществляется частями, то на лицевой стороне документа делается соответствующая пометка. Векселедержатель не может отказаться от получения только части суммы.

Схема обращения векселя

• Поставщик отгружает товары покупателю.
• Должник акцептует вексель и передает его контрагенту.
• Поставщик продает платежное поручение банку продавца.
• Финансовое учреждение выплачивает деньги.
• Покупатель получает вексель в установленный срок.
• Банк возвращает свои деньги.

Проблемы обращения:

• нужно хорошо знать участников процесса;
• процедура взыскания средств законодательно не отрегулирована;
• самыми выгодными являются векселя крупных эмитентов.

Протест векселя — это удостоверенный нотариусом отказ от оплаты. По действующему законодательству, данную операцию можно осуществить только на следующий день после истечения даты оплаты, но не позднее 12 часов дня. Выгодополучатель вовремя не оплаченный вексель должен предъявить в нотариальную контору со следующей описью:

• подробное название и адрес векселедателей;
• срок и сумма платежа;
• данные всех индоссантов, их адреса;
• причина протеста.

В день принятия векселя нотариальная контора предъявляет его плательщику с требованием вернуть деньги. Если заемщик возвращает долг, то взамен он получает вексель, образец которого представлен выше. Если должник отказывается вернуть деньги, то нотариальная контора составляет соответствующий акт, который заносится в специальный реестр, и делает пометку на ЦБ: «опротестовано», дата, подпись, печать.

Проблемы обращения ЦБ

Несовершенство нормативно-правовой базы, ни одна вексельная процедура не имеет четкой юридической регламентации.

С увеличением оборотов сокращается поступление "живых" денег", деформируются финансовые потоки.

Отсутствие контроля за действиями участников рынка.

Низкий уровень ликвидности корпоративных векселей.

В российской практике имеется много случаев некорректного использования данной ЦБ, а вот примеров оперативного взыскания долгов нет.

В условиях кризиса погашать вексель придется не деньгами, а товарами.

Очень часто кредиторы отказываются принимать эту ЦБ для расчетов.

За 2014 год банками РФ было привлечено векселей на общую сумму 1,130 трлн. руб. Доля краткосрочных ЦБ - 51,1%, более 1 года - 46,9%. Чаще всего к уплате предъявляют рублевые векселя - 640 млрд. руб., реже валютные - 421,3 млрд. руб. Удельный вес ЦБ, выпущенных банками, снизился на 4 процентных пункта и составил 3,3% в структуре привлеченных средств.

В Украине, в отличие от России, данная ЦБ может использоваться только юридическими лицами для расчетов с поставщиками товаров у услуг. Хотя нормативно-правовая база, которая регулирует обращение векселей на рынке, достаточно широкая, она нуждается в доработке. Тем более что правительство рассматривает данную ЦБ как одно из средств проведения взаиморасчетов между предприятиями.

Резюме

В качестве платежного инструмента может использоваться долговая расписка, в которой заемщик обязуется уплатить кредитору определенную сумму в срок. На отечественном рынке обращаются следующие виды векселей: простой и переводной. Первый выписывает плательщик своему кредитору. Второй получает должник и по нему обязуется вернуть деньги за товар третьему лицу. Учет векселей - возврат денег по ЦБ. Держатель может получить вознаграждение непосредственно от плательщика или из банка.

В мире финансовых инструментов вексель занимает особое место. Расскажем, что такое вексель, какие виды векселей бывают, чем отличаются простой и переводной вексель, где используются и чем хороши.

Что такое вексель простыми словами

Вексель – это ценная бумага, в которой указано обязательство уплатить долг. Основное отличие от других подобных документов - в нем не указываются причины, по которым кто-то обязан выплатить деньги, это принимается как безоговорочное обязательство.

Оборот векселей регламентируется конвенцией, которая была подписана в Швейцарии в 1930 году - «Единообразный закон о переводном и простом векселе». В этой конвенции описываются признаки, к которым относят переводной и простой вексель. Советский Союз присоединился к конвенции в 1936 году, а в 1937 году было введено собственное положение, которое полностью соответствовало указанной Женевской конвенции.

Лицо выпускающее ценную бумагу называется векселедателем. Это может быть и человек и компания. Лицо, получающее право требования долга - векселедержателем.

Чем отличаются простой и переводной вексель

Различают простой и переводной вексель: в первом случае векселедатель должен в установленный срок вернуть полученные взаймы денежные суммы непосредственно векселедержателю, во втором – третьему лицу, указанному в векселе.

Простой и переводной векселя составляются только в письменной форме и должны содержать определенные параметры. Перечень обязательных реквизитов установлен Положением о переводном и простом векселе (утв. Постановлением ЦИК и СНК СССР от 07.08.37 № 104/1341).

Переводный вексель должен содержать:

• наименование «вексель», включенное в самый текст документа и выраженное на том языке, на котором этот документ составлен;
• простое и ничем не обусловленное предложение уплатить определенную сумму;
• наименование того, кто должен платить (плательщика);
• указание срока платежа;
• подпись того, кто выдает вексель (векселедателя).

Простой вексель содержит:

• наименование «вексель», включенное в самый текст и выраженное на том языке, на котором этот документ составлен;
• простое и ничем не обусловленное обещание уплатить определенную сумму;
• указание срока платежа;
• указание места, в котором должен быть совершен платеж;
• наименование того, кому или приказу кого платеж должен быть совершен;
• указание даты и места составления векселя;
• подпись того, кто выдает документ (векселедателя).

На этом сравнение переводного и простого векселей можно закончить, так как это их главное различие. Как выглядит вексель, расскажем далее.

Как выглядит вексель и чем отличается от других ценных бумаг

В Женевской конвенции перечислены требования к информации, которая должна быть на векселе. Прежде всего, на бумаге должно быть указано, что это именно вексель. Он также должен содержать имена тех, кто его выдает и получает, а также дату, место составления, дата, место расчета. Все это скрепляется подписью векселедателя. Если вексель переводной, в нем указывается кто должен выплатить долг. Если в документе нет этих сведений, он уже не считается векселем.

Есть несколько оговорок для информации, содержащейся в векселе. Так, если дата платежа не установлена, значит, расплатиться должнику придется в момент предъявления требования. Если не указано место, где составлен документ, считается, что он составлен по адресу векселедателя. Если нет данных о месте, где надлежит возвратить долг, за адрес возврата долга принимается адрес должника.

Обычно вексель, облигация, акция, чек, как и другие ценные бумаги, публикуются на специальном бланке, на бумаге с водяными знаками и другими способами защиты от подделки. До конца 1990-х годов выпуском бланков для векселей занимался Гознак. Однако закон не запрещает их составление и на обычной бумаге.

Рисунок 1 . Простой вексель (бланк, кликните, чтобы увеличить)

Рисунок 2 . Пример простого векселя (кликните, чтобы увеличить)

В отличие от долговых расписок или договоров, вексель используется как признание долга со стороны векселедателя без дополнительных условий. Что позволяет использовать ценную бумагу в различных сферах денежных отношений любыми лицами - юридическими, физическими и государством.

Вексель можно передать другому держателю. Процедура передачи называется индоссирование. При передаче делается специальная запись - индоссамент. Обычно она выполняется на обратной стороне документа. Тот, кто передает свое право требовать долг, ставит метку «платите приказу», указывает нового держателя и ставит свою подпись. Все индоссанты несут ответственность по долгу, последний владелец бумаги может обратиться к любому из них с требованием уплаты долга в случае, если векселедатель не в состоянии погасить его. Впрочем, индоссант может сделать запись «без оборота на меня» или «без оборота» и снять с себя ответственность.

Индоссирование не допускается для именного векселя с отметкой «не приказу». Еще такой документ называется «ректа-вексель», а отметка - «ректа-метка». Передать такой документ можно только через цессию.

Если на векселе есть поддельные или недействительные подписи, он не становится от этого недействительным. Векселедатель все равно признает долг перед векселедержателем и обязан его выплатить.

Как использовать простой вексель, чтобы избежать контроля со стороны банка

Простой вексель можно использовать в расчетах, когда опасаетесь, что банк может признать сделку с контрагентом подозрительной и не провести по ней оплату. Банк не контролирует передачу таких векселей, поэтому не может признать сделку сомнительной, заблокировать счет или внести компанию в черный список.

У простых векселей есть как плюсы, так и минусы. Читайте, как финансовому директору эффективно с ними работать.

Какие бывают векселя

Женевская конвенция описывает два вида векселей - переводной и простой. Чем они отличаются, мы уже рассказали. Однако со временем появились дополнительные типы, которые зависят от типа эмитента, назначения и других особенносте:

1. Именной вексель и ордерный. По именному требовать долг может только то лицо, которое указано в документе.По ордерному Долг надлежит отдать тому, кто предъявит его к оплате. Иногда его еще называют бланковым.
2. Авансовый - выдается в счет будущей работы, которую только предстоит выполнить. Это может быть выпуск и реализация товара или оказание услуги. Выдается должником при получении кредита.
3. Банковский - выдается лицу, который предоставил кредит банку.
4. Казначейский - выпускается Центральным банком по поручению правительства страны. Обычно выпускается на срок не более полугода.
5. Товарный - выступающий в роли обеспечения сделки купли-продажи товара. Используется в системе отношений между предпринимателями, которое исключает посредничество банка.

Векселя бывают и мошеннические. Иногда встречается упоминание о «бронзовом» векселе. Так называют бумагу, по которой получатель долга - вымышленное лицо. Что интересно, по вексельному праву такой документ является действительным. Он называется «бронзовым» в том случае, когда за ним нет реальной сделки, которая приводит к возникновению долга между векселедателем и векселедержателем. Такая бумага используется, в основном в мошеннических схемах для получения кредитов в банках, либо в «притворных сделках». Несмотря на это, доказать, что этот документ является ничтожным с точки зрения права - довольно затруднительно.

Похожим образом действует и так называемый «дружеский» вексель. Суть заключается в том, что два лица, выдают друг другу встречные долговые обязательства с одинаковыми условиями. Их потом можно предоставить в банк для кредитования или оплатить товар.

Обращение бронзовых и дружеских векселей в России запрещено.

Область применения векселя

Сегодня векселя используются преимущественно банками. По данным ЦБ РФ, все кредитные организации на начало 2017 года привлекли с их помощью чуть более 440 млрд рублей. После того, как ЦБ существенно ужесточил требования к оценке рисков при работе с векселями, рынок стал сжиматься. В том числе и за счет того, что с 2014 года около 300 банков были лишены лицензии. Это значительно вычистило рынок векселей, многие из которых были бронзовыми.

Вексель может быть полезным инструментом заимствования для малых и средних компаний. Вексель удостоверяет долг, его можно использовать в качестве гарантии при получении товара, поставленного с отсрочкой платежа. Причем бумагу может выдать и физлицо, ее можно продать или передать, что невозможно сделать, например, с долговой распиской.

Как проверить вексель

Если компания покупает или принимает вексель в качестве оплаты от дебитора, убедитесь что он подлинный и действительный. Проверьте вексель дважды – до того, как согласитесь на сделку с его использованием, и когда будете получать его у продавца или дебитора.

Преимущества и недостатки векселей

По надежности вексель можно сравнить с банковским вкладом. Однако банковские вклады до определенной суммы гарантируются системой страхования вкладов. А вот вексель под систему страхования не попадает. Он будет учтен только в том случае, когда банкрот передан под внешнее управление и начнется распродажа его имущества. В этом случае требования по векселям будут исполнены в первую очередь.

Требование к тому, что вексель должен быть исполнен на бумажном носителе, с одной стороны, защищает его от электронного копирования, а с другой - не исключает подделки. Многие банки лишались лицензии, в том числе и потому, что выдавали «зеркальные» векселя - точные копии оригиналов.

Также судебная практика содержит случаи, когда вексель предъявлялся к оплате, но должник не выплачивал деньги, а бумагу, принятую для проверки подлинности, уничтожал. Возможны и другие способы мошенничества. Векселедатель направлял средства в счет оплаты долга по поступившему требованию, но векселедержатель перепродавал его с новым индоссаментом.

Чтобы избежать подобных мошеннических действий, можно сделать копию документа с отметками об этом, а также специальной записью, что дальнейшее индоссирование возможно только на копии.

Среди преимуществ стоит отметить, что вексель позволяет более оперативно решать вопросы пополнения ликвидности и может выступать в качестве дополнительного гаранта в отношениях между партнерами по бизнесу. Обращение векселя требует достаточно высокого уровня деловой этики, что с одной стороны говорит о высоком уровне доверия между договаривающимися сторонами, а с другой - может стать поводом для мошенничества.

Специальные термины

Едва ли есть еще одна такая финансовая бумага, как вексель, с которой используется так много различных специальных терминов.

Аллонж - дополнительный лист, который прикрепляется к векселю. Используется в том случае, когда на обратной стороне векселя уже нет места для записей.

Аваль - гарантия оплаты. Выполняется, в основном, в виде специальной надписи «per aval» возле имени плательщика, либо без таковой. Эти данные могут быть указаны на лицевой стороне документа, на обратной, а также на аллонже.

Авалист - тот, кто предоставляет гарантию оплаты. Обычно это банк.

Индоссамент - специальная запись на обратной стороне документа, которая содержит указание на переход прав от одного векселедержателя другому векселедержателю.

Индоссант - векселедержатель, который передает право требования долга.

Индоссат - тот, кто получает право требования и становится векселедержателем.

Тратта - переводной вексель.

Трассант - выдает переводной вексель.

Трассат - платит по переводному векселю.

Ремитент - лицо, в пользу которого выписан переводной вексель.

Прима-вексель - документ, который трассант выдает векселедержателю.

Секунда-вексель - документ, который трассант выдает трассату.

Класс векселей многообразен, они различаются:

1. По эмитенту,

Казначейский вексель – кратковременное долговое обязательство, выпускаемое Правительством страны при посредничестве Центрального банка со сроком погашения от 90 до 180 дней.

Частные векселя эмитируются корпорациями, финансовыми группами, коммерческими банками. Срок от нескольких недель до нескольких месяцев. Специального обеспечения не имеют, и залогом их надежности выступает рейтинг векселедателя и устойчивость его финансового положения.

1. Векселя в зависимости от условий возникновения долга и выполня­емых функций подразделяются на коммерческие, финансовые и обеспе­чительные.

1. Коммерческие векселя основаны на реальной сделке по купле-прода­же товаров в кредит, выдача их влечет отсрочку платежа. Эти векселя передаются фактически под залог товара и обеспечиваются теми денежными средствами, которые поступят от продажи товаров, приобретенных с помощью векселя, Такие векселя называют ещё товарными, покупательскими или покрытыми. Они составляют наиболее прочную базу вексельного оборота.

В основе товарного векселя лежит сделка по купле-продаже товара. Продавец поставляет покупателю товар, и получает обязательства уплатить через определенное время стоимость товара и проценты за отсрочку платежа. Общая сумма фиксируется в векселе.

Однако помимо покрытых векселей в коммерческом обороте встре­чаются безденежные фиктивные векселя, не связанные с потребностя­ми оборота и выдаваемые с целью получения денежных средств посред­ством учета их в банке.

Существует несколько разновидностей безденежных векселей: дру­жеские, встречные и бронзовые (дутые).

Дружеские векселя передаются платежеспособным предприятием в качестве дружеской услуги другому предприятию, испытывающему финансовые затруднения и нуждающемуся в кредите (либо акцептуют­ся векселя последнего), с тем чтобы векселедержатель расплатился век­селем со своими кредиторами либо учел его в банке.

Выдача дружеских векселей может быть использована и для искус­ственного увеличения суммы долга векселедателя при объявлении его несостоятельным. Суммы, выплаченные по таким векселям, возвраща­ются затем векселедержателем векселедателю.

Дружеский вексель выписывается тогда, когда один предприниматель оказывает помощь другому, испытывающему финансовые затруднения. Первый, векселедатель, выписывает вексель второму, первому векселедержателю, а он передает вексель третьему лицу в оплату своих обязательств. При наступлении срока платежа векселедержатель погашает долговое обязательство у векселедателя, а первый векселедержатель рассчитывается с векселедателем по договоренности, когда финансовое положение стабилизируется.

Дружеские векселя выписываются в случае полного доверия контр­агенту. Однако в качестве своеобразной гарантии от убытков, которые векселедатель может понести в случае неоплаты дружеского векселя, векселедержатель вручает своему контрагенту вексель на ту же сумму - встречный вексель .

Выдача встречных векселей практикуется и в тех случаях, когда -две нуждающиеся в деньгах фирмы обмениваются безденежными век­селями.

Бронзовые (дутые) векселя также не имеют реального обеспечения и выписываются от имени несуществующей фирмы с целью получения наличных денег в банке.

Бронзовый (фиктивный) вексель выдается в целях мошенничества. Он выставляется несуществующими фирмами.

Наличие в коммерческом обороте большого количества безденеж­ных векселей вызывает вексельную инфляцию. Безденежные векселя, как правило, не оплачиваются в срок, что вызывает финансовые затрудне­ния у векселедателей. Учтенные в банке безденежные векселя отвлека­ют часть финансовых ресурсов из реального торгового оборота, а не­производительно используемые денежные средства обесцениваются. Поэтому Центральным банком РФ в сентябре 1991 г. использование в России таких векселей запрещено.

2. Финансовые векселя являются непосредственным следствием дого­вора займа, когда одна сторона получает от другой некоторую сумму денег, выдавая взамен вексель. В торгово-промышленном обороте фи­нансовые векселя используются предприятиями для пополнения обо­ротных средств. Частные финансовые векселя эмитируются крупными известными фирмами, имеющими устойчивое финансовое положение. Однако такой способ займа менее предпочтителен по сравнению с об­лигациями, поскольку средства привлекаются на краткосрочной основе, в производство же они вовлекаются на более длительные сроки. Это ставит под сомнение своевременность платежей по частным финансо­вым векселям. Последние обычно не принимаются банками к учету.

Разновидностью финансовых векселей служат казначейские векселя -краткосрочные обязательства государства со сроками погашения 3, 6 и 12 месяцев, выпускаемые в обращение в целях покрытия бюджетного дефицита. Начиная с 1992 г. Правительство Российской Федерации ис­пользует такой способ краткосрочных займов, выпуская государствен­ные краткосрочные облигации (ГКО), представляющие собой по сути казначейские векселя.

Финансовый вексель, плательщиком по которому выступает банк, называется банковским векселем .

Пример банковского векселя – это долговые обязательства, выпускаемые эмиссионным синдикатом, в состав которого входят: «Авто ВАЗ банк», «Инкомбанк», Российский брокерский дом. Цель выпуска – привлечь в банковский оборот свободные денежные средства.

Кредитор покупает вексель по дисконтной цене, т.е. меньше номинала, а через определенное время погашает долговое обязательство по номинальной цене. Доход – разница между номиналом и ценой приобретения. Вексель, по которому наступил срок платежа, может быть предъявлен к оплате в течение года.

Схема обращения банковского векселя.

3. Обеспечительные векселя используются в качестве средства обеспе­чения своевременности и точности исполнения обязательства по какой-либо другой сделке. Обязанная сторона выдает контрагенту соло-век­сель (с одной только собственной подписью) сроком по предъявлении. Такой вексель может быть предъявлен к платежу только при невыпол­нении векселедателем обязательства, которое обеспечивает вексель.

В банковской практике обеспечительные векселя используются в качестве обеспечения по бланковым ссудам, а также если нет полной уверенности в обязательности заемщика. Обеспечительный вексель не предназначен для дальнейшего оборота, он хранится на депонирован­ном счете заемщика и, если платеж осуществляется в срок, немедленно погашается. В противном случае банк получает право собственности на вексель и предъявляет его должнику к оплате.

Как разновидность обеспечительного векселя может рассматривать­ся задаточный вексель , выдаваемый в качестве задатка по сделке вместо наличных денег.

В качестве обеспечения по ссуде заемщиком могут быть предъявле­ны не собственные векселя, а выписанные третьими лицами, но с ин­доссаментом заемщика. Тогда ссуда называется "вексельный онколь" (англ. on call - по требованию), т.е. это ссуда до востребования под за­лог векселей. По мере поступления платежей по таким векселям ссуда погашается.

3. В зависимости от субъекта , производящего выплату вексельной суммы, различают простой и переводной векселя.

Простой вексель - простое и ничем не обусловленное обязательство векселедателя уплатить по наступлении срока конкретную сумму вексе­ледержателю. Его называют - "соло-вексель", т.е. вексель, на котором имеется только одна подпись – лица, обязанного совершить платеж. Та­кой вексель предполагает, что лицо, выставившее вексель, одновремен­но плательщик по нему. Простой вексель является долговой распиской покупателя, вручаемой продавцу в обмен на товар или услугу.

Это письменный документ, содержащий обязательство векселедателя уплатить определенную сумму денег в определенный срок и в определенном месте векселедержателю или по его приказу другому лицу.

Первый векселедержатель может передавать право на получение платежей по векселю второму векселедержателю по передаточной надписи. Передаточная надпись называется индоссаментом и проставляется на обратной стороне векселя. Передаточная надпись: «платить приказу» или «вместо нас уплатить». Лицо, передающее вексель, индоссант; лицо, которому передается вексель, - индоссат.

Вексель может многократно передаваться из рук в руки с помощью индоссамента. При неоплате векселя в установленный срок протест в неплатеже выставляется против векселедателя.

К обязательным реквизитам простого векселя относятся:

Наименование «вексель», включенное в текст документа и написанное на языке документа,

Простое и ни чем не обусловленное обязательство оплатить определенную сумму денег,

Указание срока платежа,

Указание места платежа,

Наименование получателя, которому или по приказу которого он должен быть совершен.

Однако практически каждый субъект может выступать на товарном рынке как в роли поставщика (кредитора), так и в роли покупателя (должника).

Если кредитор по конкретной сделке должен третьему лицу опреде­ленную сумму, он может ликвидировать либо уменьшить свой долг, используя переводной вексель.

Переводный вексель (тратта) регулирует вексельные отношения трех сторон: кредитора (трассанта), должника (трассата) и получателя платежа (ремитента).

Переводной вексель (тратта) - письменный документ, содержащий приказ векселедателя, адресованный плательщику-должнику, уплатить деньги (в определенный срок и в определенном месте) получателю (дер­жателю) векселя или по его приказу другому лицу.

В отличие от простого в переводном векселе участвуют не два, а три лица:

1. трассант - выдающий вексель;

2. ремитент - первый приобретатель, получающий вместе с вексе­лем право требовать и платеж по нему;

3. трассат - плательщик, которому векселедержатель предлагает произвести платеж.

Суть этих отношений заключается в следующем: трассант выписывает (трассирует) вексель на трассата с предложением уплатить определенную сумму денег ремитенту в определенном месте в определенный срок.

При совершении товарной сделки покупатель выставляет вексель в двух экземплярах: первый отправляется трассату, второй – продавцу товара. Второй экземпляр с помощью индоссамента может передаваться от одного векселедержателя другому.

Для уплаты трассатом по векселю, необходимо, чтобы векселедержатель своевременно предоставил документ к акцепту. Акцепт – это письменное обязательство, которым трассат принимает документ к платежу. Проставляется на лицевой стороне векселя и выражается словами «акцептован», «принят», «заплачу» с обязательной подписью плательщика.

Переводной вексель, содержащий приказ совершить платеж (при­каз исходит от лица, выдавшего вексель), еще не обязательство плате­жа со стороны трассата. Следовательно, переводной вексель должен быть подтвержден, или акцептован, трассатом (плательщиком-долж­ником). Отсюда акцептованный вексель - вексель, имеющий акцепт (со­гласие) плательщика на его оплату в срок. Трассировать переводной вексель означает принять на себя обязательство гарантии акцепта и платежа по нему. Акцепт оформляется надписью на векселе и подпи­сью трассата (с указанием даты).

Посредством акцепта лицо, указанное на векселе как плательщик, становится главным вексельным должником (акцептантом). По пере­водному векселю такой прямой должник выступает плательщиком лишь с момента акцепта векселя. До этого момента налицо лишь условный должник (трассант).

Трассировать переводной вексель на другого возможно лишь в том случае, если трассант имеет у трассата в своем распоряжении ценности, которые не меньше суммы, указанной в таком векселе. Акцептант пере­водного векселя, так же как векселедатель простого, несет ответствен­ность за оплату векселя в установленный срок. Векселедержатель пере­водного векселя должен своевременно его предъявить к акцепту и платежу, иначе невыполнение этих условий может быть отнесено к его собственной вине.

Пример. Предприятие А получаем кредит в банке для производства определенной продукции. Потребителем этой продукции является предприятие Б. Отношения трех указанных выше сторон могут быть оформлены переводным векселем по следующей схеме.

Рис. Схема переводного векселя

Разберем эту схему. Предприятие А трассирует переводный вексель с предложением к предприятию Б уплатить определенную сумму денег (в данном случае сумму кредита, взятого предприятием А в банке) банку в определенный срок. Переводный вексель передается предприятием А в пользу банка с целью погашения полученного кредита. В случае согласия банка принять такой вексель, кредит будет считаться погашенным, а предприятие А с этого момента несет условную ответственность перед трассатом за платеж по векселю. Банк предъявляет предприятию Б вексель для акцепта. При акцепте предприятием Б предъявленного банком векселя прямым должником становится предприятие Б. поскольку акцептант по переводному векселю обязан так же, как векселедатель по простому.

Переводный вексель содержит следующие реквизиты :

вексельные метки;

вексельная сумма;

наименование и адрес плательщика;

срок платежа;

наименование получателя платежа;

место платежа;

указание места и даты составления;

подпись векселедателя.

В свою очередь простые и переводные векселя делятся на процентные и дисконтные. Процентные векселя – это векселя, на вексельную сумму которых начисляются проценты. Вексельная сумма – это денежная сумма, указанная векселем, подлежащая платежу. Дисконтные векселя – это векселя, которые выписываются или продаются с дисконтом. Дисконт – это скидка или разница, на которую уменьшается сумма при передаче либо продаже векселя. Банковский вексель это вексель, по которому банк является основным, должником. Банковский вексель может быть валютным, если вексельная сумма указана в иностранной валюте.